8月12日,云南白药(000538.SZ)发布公告,拟向平安人寿保险股份有限公司(02318.HK,601318.SH)非公开发行5000万股,筹集13.935亿元投向新厂的建设和补充下属商业子公司的流动资金。
增发价折合每股27.87元,锁定期为36个月。
8月13日,接近该宗交易的人士告知记者,其实这宗涉资近14亿元的股权收购案,7月28日收盘后才开始动作,双方从接触、协商与最终签订协议,均在停牌中的14日间闪电完成。
14天闪电交易
云南白药的增发意向早已是公开的秘密。
“由于该公司2007年底即已定下搬迁计划,由此可能引出的增发再融资也就早已为市场知悉”,还在停牌的时候,北京的一位医药分析师告诉记者,对于7月28日晚间,深交所挂出的云南白药因非公开发行融资计划而开始停牌的公告,他丝毫未感到突然。
该分析师告诉记者,在现任董事长王明辉执政的十年间,云南白药的股价复权后已累计上涨了接近20倍,10年中仅2002和2003年随大市出现了一成多的下跌。
据接近云南白药是次融资投行——国金证券的相关人士透露,云南白药近期释放的再融资信息,曾引来海内外多家投资机构的兴趣。
鉴于云南白药特殊的行业背景,其真正可以选择的余地,并不如外界想象的多。作为一家中成药的老字号企业,云南白药手中掌握着国家安全部门直管的3个国家级保密配方中的2个,这使得外资机构的战略入股成为不可能;此外,搬迁所需的逾10亿资金,对于觊觎该项目的众多本土投资机构而言,也显得力不从心。
“平安和云南白药,彼此并不陌生。云南白药一直是平安重点跟踪的股票之一”,上述接近交易的人士告诉记者。
但双方的正式接触,却始于7月28日盘后。
“当时已经快到下午下班的时间,平安相关人士提出,希望双方认真探讨一下这个增发的项目”,该人士回忆,“在开启正式接触前的第一件事,便是讨论是否应该申请停牌,避免引起股价波动。”
按28日晚挂出的停牌公告,8月5日本应是最晚复牌的时间。但直到8月4日晚,出于同样的“防止公司股价出现较大波动”的原因,云南白药又申请了一周的停牌时间。
“在这短短的一周中,云南白药与平安竟神速在内部走完了各自的复杂决策程序,这在整个A股市场都是不多见的。”一接近交易的人士表示。
最后,两家公司赶在8月11日董事会召开前确定了股份认购协议主要条款,并确定本次募集资金的投资项目;并在董事会上签署了最后的协议。